Stablecoins เติบโตอย่างรวดเร็วในปี 2024 โดยมีมูลค่าตลาดเพิ่มขึ้นถึง 193 พันล้านดอลลาร์ เนื่องจากการใช้งานที่เพิ่มขึ้นในด้านการชำระเงิน
ปีที่ผ่านมาแสดงให้เห็นถึงความยืดหยุ่นของคริปโต แม้ต้องเผชิญกับการควบคุมจากภาครัฐและผลกระทบทางเศรษฐกิจจากการขึ้นอัตราดอกเบี้ย แต่ตลาดกลับแข็งแกร่งขึ้น พร้อมทั้งได้รับความสนใจจากสถาบันการเงินมากยิ่งขึ้น
จุดเปลี่ยนสำคัญในปี 2024 คือ การอนุมัติ Spot ETFs ในสหรัฐฯ ซึ่งทำให้ Bitcoin มีความโดดเด่นมากขึ้น โดยมีเงินทุนจำนวนมากจากสถาบันไหลเข้ามาใน ETF นี่ถือเป็นก้าวสำคัญที่ทำให้คริปโตกลายเป็นสินทรัพย์ทางเลือกที่จริงจัง
อย่างไรก็ตาม เส้นทางมาถึงจุดนี้ไม่ง่าย การผลักดันด้านกฎระเบียบยังคงช้า แต่ในสหรัฐฯ เริ่มเห็นความคืบหน้าไปสู่ความชัดเจน
การประชุมร่างกฎหมายที่จะเกิดขึ้นในอนาคต อาจนำมาสู่กฎหมายที่เป็นมิตรต่อคริปโต เช่น การสร้างกองทุนสำรอง Bitcoin ที่อาจเห็นบางรัฐ เช่น เพนซิลเวเนีย ใช้เงินสาธารณะลงทุนในสินทรัพย์คริปโต
แนวโน้มนี้ไม่ได้จำกัดอยู่แค่ในสหรัฐฯ ตลาดโลกก็เริ่มเตรียมสร้างกรอบการกำกับดูแลที่รองรับคริปโต เช่น กฎ MiCA ของสหภาพยุโรป รวมถึงความพยายามในสหราชอาณาจักร สหรัฐอาหรับเอมิเรตส์ และเอเชีย
การเปิดตัวผลิตภัณฑ์ทางการเงินที่เกี่ยวกับ Bitcoin และ Ether เช่น ETPs และ ETFs ได้เปลี่ยนภูมิทัศน์ของคริปโต ทำให้นักลงทุนสถาบันสามารถเข้าถึงคริปโตได้ง่ายขึ้น เงินทุนไหลเข้าสู่ Bitcoin ETFs ถึง 30.7 พันล้านดอลลาร์
ผลลัพธ์คือ ความโดดเด่นของ Bitcoin เพิ่มขึ้นจาก 52% เมื่อต้นปี 2024 เป็นกว่า 62% ภายในเดือนพฤศจิกายน นักลงทุนสถาบันหลายกลุ่ม ตั้งแต่กองทุนบำเหน็จบำนาญไปจนถึงเฮดจ์ฟันด์ เริ่มถือสินทรัพย์คริปโตอย่างจริงจัง บ่งชี้ถึงการเปลี่ยนแปลงโครงสร้างตลาดระยะยาว
บทบาทของ ETFs ที่เพิ่มขึ้นในพอร์ตการลงทุนของสถาบัน บ่งบอกถึงการเปลี่ยนแปลงจากเรื่องราวเชิงเก็งกำไร สู่การลงทุนที่เน้นพื้นฐานมากยิ่งขึ้น อนาคตของคริปโตอาจเต็มไปด้วยนวัตกรรมใน DeFi และการโทเคนไลซ์สินทรัพย์ ซึ่งอาจพลิกโฉมระบบการเงินแบบดั้งเดิม ตั้งแต่การออกสินทรัพย์ไปจนถึงกระบวนการชำระเงิน
เมื่อเข้าสู่ปี 2025 ทุกสายตาจะจับจ้องไปที่การพัฒนาด้านกฎระเบียบและเทคโนโลยีว่าจะเปลี่ยนแปลงตลาดคริปโตอย่างไร การเติบโตอย่างรวดเร็วของ Stablecoins ในปี 2024 ได้วางรากฐานสำหรับปี 2025 ที่อาจเป็นจุดเปลี่ยนสำคัญในวงการคริปโต
ด้วยมูลค่าตลาดของ Stablecoins ที่แตะ 193 พันล้านดอลลาร์ ณ วันที่ 1 ธันวาคม และมีการคาดการณ์ว่าอาจเพิ่มขึ้นถึง 3 ล้านล้านดอลลาร์ในอีกห้าปีข้างหน้า ภาคส่วนนี้กำลังครองตลาดทุนและพาณิชย์
นอกเหนือจากแอปพลิเคชันทางการเงิน Stablecoins ยังได้รับความสนใจทางการเมืองสำหรับศักยภาพในการแก้ไขปัญหา เช่น หนี้สินของสหรัฐฯ ในปี 2024 Stablecoins มีปริมาณธุรกรรมเพิ่มขึ้นอย่างมาก โดยแตะ 27.1 ล้านล้านดอลลาร์ภายในเดือนพฤศจิกายน เพิ่มขึ้นเกือบสามเท่าจากปีก่อนหน้า
การเติบโตนี้แสดงให้เห็นถึงการนำ Stablecoins มาใช้อย่างกว้างขวาง ตั้งแต่การโอนเงินแบบ P2P ไปจนถึงการชำระเงินแบบ B2B ข้ามพรมแดน สินทรัพย์ในโลกจริง (RWAs) ที่ถูกโทเคนไลซ์ เช่น หลักทรัพย์รัฐบาล เครดิตเอกชน และสินค้าโภคภัณฑ์ เพิ่มขึ้นกว่า 60% โดยมีมูลค่าตลาดถึง 13.5 พันล้านดอลลาร์ ณ วันที่ 1 ธันวาคม
คาดว่าการโทเคนไลซ์สินทรัพย์จะเติบโตเป็น 2 ล้านล้านถึง 30 ล้านล้านดอลลาร์ในอีกห้าปีข้างหน้า โดยมีผู้เล่นรายใหญ่ เช่น BlackRock และ Franklin Templeton นำเทคโนโลยีบล็อกเชนมาใช้ในการชำระเงินข้ามพรมแดนและการซื้อขายตลอด 24 ชั่วโมง
DeFi เองก็กำลังเตรียมกลับมาในปี 2025 โดยเปลี่ยนไปสู่แนวทางทางการเงินที่ยั่งยืนมากขึ้น หลังจากวงจรที่ผ่านมาเน้นผลตอบแทนที่ไม่ยั่งยืน โปรโตคอล DeFi ปัจจุบันเริ่มรวมกรณีใช้งานในโลกจริงและธรรมาภิบาลที่โปร่งใสมากขึ้น
นอกเหนือจาก Stablecoins และการโทเคนไลซ์ บอทซื้อขายใน Telegram ได้กลายเป็นภาคส่วนที่ทำกำไรสูงในปี 2024 บอทเหล่านี้ช่วยให้ผู้ใช้สามารถซื้อขายโทเคนผ่านอินเทอร์เฟซแชทได้โดยตรง และได้รับความนิยมอย่างมาก โดยเฉพาะกับเหรียญมีม
ในปี 2024 ปัญญาประดิษฐ์ (AI) กลายเป็นประเด็นสำคัญทั้งในตลาดแบบดั้งเดิมและตลาดคริปโต ในโลกคริปโต AI มีศักยภาพในการปรับปรุงความปลอดภัยของบล็อกเชน ความถูกต้องของข้อมูล และการสร้างเครือข่ายฝึกอบรม AI แบบกระจายศูนย์
แม้จะยังมีความไม่แน่นอน แต่ AI ได้เริ่มมีผลกระทบต่อวงการแล้ว ตั้งแต่เครื่องมือสร้างเนื้อหาที่ขับเคลื่อนด้วย AI ไปจนถึงตัวแทนอัตโนมัติที่จัดการกระเป๋าเงินคริปโตและโซเชียลมีเดีย เทคโนโลยียังคงพัฒนาอย่างต่อเนื่อง
