ตลาดหุ้นผันผวน – คริปโตพุ่ง หลังทรัมป์หนุนบิทคอยน์

ฟิวเจอร์สของดาวโจนส์, S&P 500 และแนสแด็กจะเปิดอีกครั้งในคืนวันอาทิตย์ ขณะที่ตลาดคริปโตพุ่งขึ้นหลังจากประธานาธิบดีโดนัลด์ ทรัมป์ ยืนยันแนวคิดเกี่ยวกับการสร้าง “ทุนสำรองคริปโต” ของสหรัฐฯ โดยเฉพาะอย่างยิ่ง บิทคอยน์พุ่งขึ้นเกิน 90,000 ดอลลาร์ และสกุลเงินดิจิทัลอื่นๆ ก็พุ่งแรงเช่นกัน

ตลาดหุ้นโดยรวมเผชิญกับแรงกดดันหนัก แนสแด็กร่วงลงแตะระดับต่ำสุดในปี 2025 แม้ว่าจะมีการฟื้นตัวขึ้นในวันศุกร์เนื่องจากข้อมูลเงินเฟ้อที่ลดลงและความหวังเกี่ยวกับนโยบายภาษีศุลกากรของทรัมป์ แต่นักลงทุนยังคงระมัดระวัง หุ้นเทคโนโลยีชั้นนำอย่าง Nvidia (NVDA), Palantir Technologies (PLTR) และ Tesla (TSLA) ต่างได้รับผลกระทบหนัก

ดัชนีดาวโจนส์กลับมายืนเหนือระดับสำคัญ แม้ว่าหุ้น Nvidia จะร่วงลง ซึ่งแสดงให้เห็นถึงความแข็งแกร่งในภาคการเงิน อุตสาหกรรมบางประเภท รวมถึงภาคการแพทย์และค้าปลีก

**ตลาดหุ้นพยายามฟื้นตัว แต่ยังไม่แน่นอน**
แม้ว่าตลาดจะพยายามรีบาวด์ แต่เพียงแค่วันเดียวไม่สามารถบอกได้ว่าการฟื้นตัวจะต่อเนื่องหรือไม่ นักลงทุนจึงควรจับตาดูหุ้นที่แสดงสัญญาณความแข็งแกร่งก่อนตัดสินใจลงทุน

ฟิวเจอร์สของดาวโจนส์, S&P 500 และแนสแด็ก 100 จะเปิดทำการเวลา 18.00 น. ตามเวลาสหรัฐฯ ในวันอาทิตย์

**คริปโตพุ่ง หลังทรัมป์สนับสนุนทุนสำรองคริปโตของสหรัฐฯ**
ประธานาธิบดีทรัมป์กล่าวเมื่อวันอาทิตย์ว่า เขาต้องการให้บิทคอยน์, อีเธอเรียม และสินทรัพย์ดิจิทัลอื่นๆ เป็นส่วนหนึ่งของทุนสำรองคริปโตของสหรัฐฯ ทำให้บิทคอยน์ทะยานขึ้นเหนือ 90,000 ดอลลาร์ และเหรียญคริปโตอื่นๆ ก็ตามมาด้วยกำไรที่สูงขึ้น

ทั้งนี้ การเคลื่อนไหวของฟิวเจอร์สในช่วงกลางคืนไม่ได้หมายความว่าตลาดหุ้นในวันถัดไปจะเป็นไปในทิศทางเดียวกันเสมอไป

**ตลาดหุ้นสัปดาห์ที่แล้ว: แนวโน้มผันผวน**
ตลาดหุ้นโดยรวมเผชิญกับแรงขายหนัก โดยเฉพาะหุ้นเติบโตสูง ขณะที่หุ้นป้องกันความเสี่ยง เช่น การเงิน ธนาคาร อุตสาหกรรมการบิน และค้าปลีก ดูจะมีเสถียรภาพมากกว่า

ในวันศุกร์ ตลาดปรับตัวขึ้นเนื่องจากข้อมูลเงินเฟ้อที่ลดลง นอกจากนี้ รัฐมนตรีคลัง Bessent ยังกล่าวเป็นนัยว่ามีโอกาสที่เม็กซิโกและแคนาดาอาจร่วมมือกันเพื่อหลีกเลี่ยงภาษีศุลกากร 25% ที่จะมีผลในวันอังคาร ขณะเดียวกัน ทรัมป์ยังประกาศแผนขึ้นภาษีสินค้าจีนเพิ่มอีก 10%

– ดาวโจนส์ปรับตัวขึ้น 0.95% กลับมายืนเหนือเส้นค่าเฉลี่ย 50 วัน
– S&P 500 ลดลง 1% แต่ยังไม่ห่างจากเส้นค่าเฉลี่ย 50 วัน
– แนสแด็กร่วงลง 3.5% แม้ว่าจะเด้งกลับขึ้นมา 1.6% ในวันศุกร์
– Russell 2000 ลดลง 1.5% แตะระดับต่ำสุดในรอบ 5 เดือน

แม้ว่าจะมีความพยายามในการฟื้นตัวของตลาดในวันศุกร์ แต่ยังเร็วเกินไปที่จะบอกว่าตลาดจะกลับมาเป็นขาขึ้น นักลงทุนควรรอดูว่าการฟื้นตัวจะต่อเนื่องหรือไม่

**หุ้นบางกลุ่มยังแข็งแกร่ง**
แม้ว่าหุ้นเทคโนโลยีจะถูกเทขาย แต่กลุ่มธุรกิจที่มีลักษณะป้องกันความเสี่ยง เช่น ประกันภัย การเงิน อุตสาหกรรมการบิน และค้าปลีก ยังคงแข็งแกร่ง หุ้นที่น่าสนใจได้แก่ Berkshire Hathaway (BRK.B), Mastercard (MA), Walmart (WMT), RTX Corp. (RTX), Eli Lilly (LLY) และ Urban Outfitters (URBN)

หลายตัวมีสัญญาณซื้อในช่วงสัปดาห์ที่ผ่านมา แต่หาก S&P 500 ยังคงอ่อนตัว หุ้นเหล่านี้ก็อาจเผชิญแรงกดดันเช่นกัน ในทางกลับกัน หากตลาดกลับมาเป็นขาขึ้น เงินทุนอาจไหลกลับเข้าสู่หุ้นเติบโต

**แนวโน้มพันธบัตรและน้ำมัน**
– อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาล 10 ปี ลดลงมาอยู่ที่ 4.23% ซึ่งต่ำสุดตั้งแต่เดือนธันวาคม
– ราคาน้ำมันดิบ WTI ลดลง 0.9% มาอยู่ที่ 69.76 ดอลลาร์ต่อบาร์เรล

**ETF และหุ้นเด่นที่ต้องจับตา**
– ETF ด้านเทคโนโลยีและ AI เผชิญแรงขายหนัก โดย ARK Innovation ETF (ARKK) ลดลง 7.6% และ ARK Genomics ETF (ARKG) ร่วง 8.6%
– Nvidia (NVDA) ร่วงลง 7.2% แม้จะฟื้นตัว 3.9% ในวันศุกร์
– Palantir (PLTR) ดิ่งลง 16.2% หลุดเส้นค่าเฉลี่ย 50 วัน
– Tesla (TSLA) ลดลง 13.25% ก่อนจะเด้งกลับขึ้นมา 3.9% ในวันศุกร์ อย่างไรก็ตาม หุ้นยังคงต่ำกว่าจุดสูงสุดเมื่อเดือนธันวาคมถึง 40%

**นักลงทุนควรทำอย่างไร?**
ตลาดยังคงไม่แน่นอน แม้ว่าจะมีสัญญาณฟื้นตัว แต่ก็ยังเร็วเกินไปที่จะมั่นใจ นักลงทุนควรรอให้ตลาดมีเสถียรภาพมากขึ้นก่อนที่จะเข้าซื้อหุ้นเพิ่ม

นักลงทุนสายลุยอาจลองเข้าซื้อหุ้นที่มีแนวโน้มป้องกันความเสี่ยง เช่น Berkshire หรือ Mastercard แต่ต้องพร้อมขายออกอย่างรวดเร็วหากตลาดกลับมาผันผวน

โดยรวมแล้ว ควรโฟกัสไปที่หุ้นที่ยังแข็งแกร่ง แม้ว่าตลาดจะยังไม่ชัดเจน และอย่าพึ่งพาหุ้นเติบโตเดิมๆ อย่าง Nvidia, Tesla และ Palantir มากเกินไป เพราะพวกมันอาจใช้เวลานานกว่าจะฟื้นตัวเต็มที่

**เหตุการณ์สำคัญที่ต้องจับตาในสัปดาห์นี้:**
– นโยบายภาษีศุลกากรของทรัมป์ อาจส่งผลต่อทิศทางตลาด
– รายงานตัวเลขการจ้างงานเดือนมกราคม ซึ่งอาจเป็นปัจจัยขับเคลื่อนตลาด